Предпазливи продажби на долари преди данните за БВП на САЩ, еврото продължава да консолидира малко над тримесечни дъна

През днешната вяла европейска търговия (поради християнския празник Възнесение Господне) доларът загуби част от завоюваните позиции спрямо останалите основни валути, тъй като има поредно рязко понижение на доходността на американските държавни облигации преди днешните важни данни за БВП на САЩ през първото тримесечие на годината (от 15:30 ч.).

Започналите от вчера насам агресивни покупки на американски държавни облигации водят до брутален спад на тяхната доходност, като  лихвата на 10-годишните дългови книжа се срина към близо едногодишно дъно от 2,424% - най-ниско ниво от юни 2013-а година след вчерашния пробив под ключовата зона от 2,47% (бивше дъно на лихвата за настоящата година от 15-и май и бивши дъна от октомври и юли 2013-а година).

Рязкото понижение на доходността на американските държавни облигации доведе до свиване на лихвения диференциал с аналогичните японски дългови книжа и доведе до спад на долара към дъно за седмицата от 101,53 йени. От този факт се възползва и австралийският долар, поскъпвайки към близо 10-дневен връх от 0,9313 щатски долара.

В началото на днешната европейска търговия еврото също беше подложено на нов натиск от продажби на фона на засилващите се очаквания за предлагане от страна на ЕЦБ на пакет от стимулиращи мерки на следващото заседание на 5-и юни. Участниците на финансовите пазари прогнозират, че ЕЦБ ще понижи основната репо лихва до рекордно дъно от 0,1% (от настоящо ниво от 0,25%) и ще въведе отрицателна депозитна лихва от -0,1% (от настоящото нейно нулево ниво). Известно негативно влияние върху еврото продължават да оказва вчерашните слаби икономически данни от Германия (изненадващ ръст на немската безработица през май) и от Франция (спад на потребителските разходи и ръст на безработицата през април), както и днешната слаба низходяща ревизия на окончателните данни за растежа на БВП на Испания през първото тримесечие на годината (растеж от 0,5% на годишна база при предишна прогноза за повишение с 0,6%).

Това даде мотив за нов опит за спад на еврото под 1,3600 долара, като единната европейска валута удари тримесечно дъно от 1,3585 долара - точно под вчерашното дъно около 1,3586. Но последвалото поредно рязко понижение на доходността на американския дългов пазар доведе до отскок на еврото към 1,3624 долара. Инвеститорите са предпазливи при покупките на долари и преди днешните важни данни за БВП на САЩ с оглед средните прогнози за низходяща ревизия на предварителните данни за анемичен икономически растеж от 0,1% до свиване (спад) на американската икономика с 0,5% поради ефекта на тежката зима.

Британската лира също ограничи своето низходящо движение спрямо долара като реакция на новото понижение на доходността на американските облигации, отскачайки от сутрешното 6-седмично дъно около 1,6691 към 1,6725 долара.

Въпреки опита за стабилизация на еврото обратно над 1,3600 долара единната европейска валута остава под натиск от продажби спрямо йената, падайки за кратко към тримесечно дъно от 137,97 йени, след което обаче опитва да стабилизира над важната 200-дневна пълзяща-средна около 138,10/15 йени. Еврото продължава да губи позиции и спрямо австралийския долара, падайки към 10-дневно дъно около 1,4604 "австралиеца", като в същото време остава добре купувано спрямо британската лира, поскъпвайки към 10-дневен връх от 0,8130 паунда в резултат на обичайните за края на всеки месец покупки в този крос главно от страна на "Бундесбанк".

Ново раздвижване на валутния пазар може да се очаква, след като станат ясни днешните важни данни от САЩ за БВП (от 15:30 ч.), като по същото време ще бъдат оповестени и седмичните молби за помощи при безработица, последвани от индекса за предстоящи продажби на жилища през април (от 17;00 ч.). Но по-ясната посока на движение за еврото и долара ще бъде зададена чак през следващата седмица с оглед ключовото заседание на ЕЦБ (на 5-и юни) и важния доклад за американската заетост през май (на 6-и май).

Днес евро/долар може да продължи да консолидира около текущите нива с оглед следобедния падеж на опции в 1,3600 (за 271 млн. евро) и в 1,3625 (за 279 млн.евро). Оферти "продава" за еврото има разположени към 1,3620/30 (около днешния часови връх; 100-часова пълзяща-средна и опциите с падеж в 1,3625 нивото) и след това към 1,3635/50 (вчерашен връх; важна 200-дневна пълзяща-средна и падежи на опции от 17:00 ч. в 1,3650 за 660 млн. евро) и към 1,3660/70 (бивш връх от 27-и май и 200-часова пълзяща-средна).

Добър интерес за покупки на евро има към 1,3590/80 (около тримесечните дъна от вчера и по-рано днес към 1,3586/85 и бивше дъно от 13-и февруари) и след това около 1,3565/60 (важно дъно от 12-и февруари; 61,8%-а корекция на поскъпването на еврото от 1,3295 дъното от 7-и ноември 2013-а година до 2 и 1/2-годишния връх от 8-и май около 1,3995 долара). Стоповете на "дълги" позиции са разположени под 1,3560/50 долара и само тяхно прицелване ще задълбочи низходящо движение на еврото към 1,3525 (следобеден падеж на опции за 207 млн. евро), към 1,3500 (следваща важна опционна бариера), но с поглед дори към дъната за 2014-а година около 1,3483/76 (дъна от 31-ви януари, от 3-ти и 6-и февруари).

Графика на евро/долар (на дневна база)